Управление капиталом
Необходимо четко понимать нелинейную связь между убытками и прибылью, существующую в торговле вообще. Убыток в 10% потребует от вас получения последующей прибыли в 11%, чтобы вернуться на круги своя. А после получения убытка в 50% для возвращения к прежнему состоянию вам потребуется добиться прибыли в 100%! Общее мнение аналитиков таково, что предельно допустимый убыток, еще оставляющий шансы отыграться, составляет 33%. При таком убытке будет необходимо выиграть впоследствии 50%, что считается достижимым. Убыток в размере 50% и более почти наверняка приведет к финансовой смерти инвестора.
Из вышесказанного и вытекают основные положения управления капиталом на Форексе:
• Возможный убыток от сделки не должен превышать 2%, максимум 3% от депозита.
• Возможная прибыль от сделки должна в 2-3 раза превышать возможный убыток.
Только в этом случае при примерно равном количестве прибыльных и убыточных сделок, в конечном счете, трейдер останется с прибылью.
Отсюда можно сделать еще один полезный вывод: при управлении капиталом на рынке Форекс никогда не следует совершать серьезную ошибку – сделку на всю имеющуюся у Вас сумму. Ведь при кредитном плече 1:100 изменение курса на 2-3 пункта уже принесет убыток в размере 2% депозита.
При таком кредитном плече оптимальным, на мой взгляд, является открытие позиции на сумму, не превышающую
5% депозита. Поясню на примере:
Ваш депозит составляет 1000 долларов. Вы покупаете, скажем, британский фунт, на сумму 50 долларов. Для евро и
для фунта при кредитном плече 1:100 справедливо правило, что при изменении курса на 1 пункт прибыль/убыток
составляет 1% от вложенной суммы, то есть в нашем случае 0,5 доллара. Таким образом, чтобы не потерять более 2%
депозита мы можем рискнуть суммой в 20 долларов. Отсюда заключаем, что стоп лосс нужно размещать на расстоянии
40 пунктов (20 : 0,5 = 40) ниже цены покупки. Больше нельзя, меньше можно, но нежелательно, так как
кратковременные резкие скачки курса могут сорвать Ваш стоп лосс раньше времени. Теперь становится понятно,
где расположить тейк профит, чтобы возможная прибыль в 2 - 3 раза превышала возможный убыток: он должен
располагаться на 80 – 120 пунктов выше цены открытия позиции. Где именно – нужно решать в зависимости от
конъюнктуры рынка.
Многие трейдеры рынка Форекс на первых порах не используют ордера «Стоп лосс» и «Тейк профит» для управления своим капиталом. Но со временем каждый придет к умозаключению, что торговля без них неизбежно ведет к краху. Соблюдая эти несложные правила, Вы застрахуете себя от больших потерь, и, надеюсь, сможете преумножить свой капитал. И хотя соблюдение правил управления капиталом достаточно сложно психологически, особенно для новичков, я бы не рекомендовал отступать от них.
